氫氧化鋰可用作光譜分析的顯影劑、潤滑劑、鹼性電池電解液的添加劑，可將容量提高 12% 至 15%，並延長使用壽命 2 至 3 倍。
可用作二氧化碳吸收劑，淨化潛艇內的空氣。
化學方程式為：2LiOH(s) + CO2(g) = Li2CO3(s) + H2O(l)。
用於製備鋰鹽和鋰基潤滑脂，作為鹼性電池的電解質，作為溴化鋰製冷機的吸收液等；用於石油、化工、輕工、核工業等。用於鹼性電池時，鋁含量不應超過0.06%，鉛含量不應超過0.01%。用作分析試劑、照相顯影劑，也用於製造鋰；應作為生產鋰化合物的原料。也可應用於冶金、石油、玻璃、陶瓷等行業。